La Secretaría de Hacienda y Crédito Público acaba de plantear en la iniciativa de Ley de Ingresos de la Federación un aumento del 80% en la retención de impuestos que se hace a nuestros ahorros.
Esto aplica a inversiones como CETES, bancos o incluso SOFIPOS. La tasa pasaría de 0.5% en 2025 a 0.9% a partir de 2026.
Para que no te engañen, en este artículo te voy a contar exactamente qué significa esto y cómo se aplicaría esta retención.
La nueva tasa de retención.
De 2025 a 2026 el incremento suena considerable: de 0.5% a 0.9%, una subida del 80%.
Pero resulta que si vamos un poco más atrás, incluso ese 0.9% no sería tan descabellado. Venimos de unos años en que esta retención ha sido tremendamente baja… pero era así porque no estábamos generando un rendimiento real.
Esta tasa de retención sirve para evitar un poco la evasión fiscal por parte de los ahorradores, los cuales debemos pagar un impuesto por el interés real que generamos. Es decir, el interés generado menos la inflación del periodo.
Por ejemplo, en 2021 las tasas eran muy bajas y la inflación se disparo, por lo que nuestro rendimiento real era… negativo.
No había impuesto que pagar porque nuestro dinero no estaba creciendo; al contrario, estaba perdiendo valor día tras día.
En los pasados años, conforme la inflación bajó y las tasas de interés subieron (2023 y 2024), la retención debió aumentar porque nuestros rendimientos reales también han ido en aumento.
De hecho en 2025 se planteaba que la retención fuera de 1.48%, lo cuál tenía sentido por como veíamos las tasas. Sin embargo la gente se enojó y como además era un año un poco político, entonces se decidió mantenerla en 0.5%. Ahora se puede aprobar esta nueva tasa.
La nueva retención llega al revés
Es curioso que se esté por subir la tasa de retención justo cuando las tasas de interés están bajando. Nuestros ahorros ya no están creciendo tanto en términos reales.
- En 2019, la tasa real de los CETES era de 3.69% y la retención fue de 1.04%.
- En 2022, la tasa real fue de -1.62% (negativa) y hacia sentido que la retención fuera solo de 0.08%.
- En 2023 y 2024, la cosa se descontroló con la tasa subiendo hasta 6.40% pero la retención se quedó baja en 0.5%.
Ahora en 2026 ocurrirá lo contrario. El rendimiento real de CETES s 28 días bajará a aproximadamente 3.70%, mientras que la retención subirá a 0.90%.
Retención no es igual a impuesto
Es importante recordar que la retención es provisional, no es el pago definitivo de impuestos.
Esto no significa que tus impuestos suban, solo se descuenta por adelantado y se ajusta en tu declaración anual.
Por ejemplo, si generaste 8% de rendimiento y la inflación fue de 4%, entonces tu ganancia real fue de solo 4%. Ese 4% de ingresos lo deberás sumar a tus ingresos totales del año para hacer el cálculo según las tablas de ISR.
Hacer el cálculo es un poco más complejo que eso, entonces mejor te dejo este video en el que te explico cómo hacerlo a detalle, pero de forma sencilla así es cómo se define el impuesto definitivo que debes pagar.
¿Cuánto te van a retener ahora?
La retención será de 0.9% anual.
Si por ejemplo solo ahorras durante 1 mes, te retendrán el equivalente a 0.9% dividido entre 12 meses. No te van a cobrar el 0.9% completo.
También deberás tener en cuenta que la retención es calculada sobre tu saldo promedio del año.
Casos Exentos de Retención
Ahora, hay algunos casos en los que no te van a hacer retención, sobre todo en el caso de las Sofipos (hasta cierto monto).
Por si no lo sabes, los intereses que te paguen las Sofipos están exentos de impuestos, siempre y cuando tus ahorros no superen el equivalente a 5 UMAs anuales. Para 2025, eso significa $206,367.60 pesos.
En 2026 la UMA subirá, por lo que el monto exento será un poco mayor (cerca de $210,000).
Si tus ahorros están dentro de ese límite, no te retendrán nada.
Recuerda que estas retenciones son provisionales y en la declaración anual de 2027 se haría el cálculo para el pago definitivo.
La retención te afecta si…
El punto anterior nos lleva a este, y es que esa retención provisional puede ser que se considere como pago definitivo.
Según el articulo 150 de la Ley del Impuesto Sobre la Renta, si durante el año fiscal tus ingresos fueron de hasta $400,000MXN, y de esa cantidad no más de $100,000 vinieron de la cantidad de intereses que te pagan tus ahorros, entonces no es necesario que presentes una declaración anual.
Si te iba a salir saldo en contra, entonces te conviene porque esa retención se considera como pago definitivo. Si te iba a salir saldo a favor, entonces si te conviene hacerla de cualquier manera.
Conclusión
La subida de la retención de 0.5% a 0.9% en 2026 parece un aumento fuerte, pero hay que entenderla en contexto:
- Es una medida atrasada respecto al comportamiento de las tasas reales.
- No implica pagar más impuestos automáticamente, ya que la retención es provisional.
- Los casos de exención en SOFIPOS y el artículo 150 de la LISR pueden incluso dejarte sin obligación de declarar.
En resumen: más que un aumento real de impuestos, se trata de un ajuste en la retención que Hacienda aplica de forma anticipada.
